“2021年公司業(yè)績創(chuàng)成立以來的最好水平�！�中信證券(600030)高管在3月29日召開的發(fā)布會上強調(diào)，中信證券的優(yōu)異成績得益于公司始終堅持服務(wù)實體經(jīng)濟，踐行國家戰(zhàn)略，在國內(nèi)經(jīng)濟穩(wěn)中向好的大背景下，憑借綜合實力加強客戶與市場開拓，實現(xiàn)各項業(yè)務(wù)均衡發(fā)展的結(jié)果。

展望2022年，中信證券財務(wù)負責人史本良在介紹公司業(yè)績時表示，面對新冠疫情以及復(fù)雜的國際局勢、國內(nèi)外資本市場波動，中信證券將繼續(xù)開拓創(chuàng)新，通過做強做優(yōu)風險管控、業(yè)務(wù)布局、管理體制機制、市場品牌形象和經(jīng)營效益來確保實現(xiàn)高質(zhì)量的發(fā)展。

中信證券董事長張佑君表示，中國的投資銀行是伴隨著整個中國經(jīng)濟的改革開放逐漸成長和壯大起來的，中國投資銀行的發(fā)展離不開中國經(jīng)濟的發(fā)展以及其在全球市場的地位�！霸谶@個發(fā)展過程中，我們有自己的發(fā)展戰(zhàn)略和遠景目標，會做好資本、人才、市場、客戶等各方面的準備，同時也準備好了利用任何一種可能的機會來發(fā)展和壯大自己�！�

看點一：談財富管理

近期市場波動給整個財富管理市場帶來一些新思考，中信證券如何應(yīng)對？

2021年，中信證券人民幣 200 萬元以上資產(chǎn)財富客戶數(shù)量15.8萬戶、資產(chǎn)規(guī)模人民幣1.8 萬億元，分別較2020年末增長25%、21%；人民幣600萬元以上資產(chǎn)高凈值客戶數(shù)量3.5萬戶、資產(chǎn)規(guī)模人民幣1.5萬億元，分別較2020年末增長29%、19%。

“2021年中信證券財富管理轉(zhuǎn)型成效明顯，如果拿財富客戶和高凈值客戶數(shù)量以及資產(chǎn)規(guī)模跟剛剛轉(zhuǎn)型時候的2018年末相比都實現(xiàn)了翻倍�！敝行抛C券總經(jīng)理楊明輝表示，中信證券也搭建了多元化的金融產(chǎn)品線，涵蓋了股票、債券，期貨等各類資產(chǎn)及投資策略。

談及市場波動的影響時，楊明輝表示，短期的市場波動不會影響財富管理的長期趨勢，甚至在一定程度上會強化客戶對規(guī)范專業(yè)的財富管理機構(gòu)服務(wù)的需求和依賴。而且波動本身也是資本市場的基本特征，能夠起到教育投資者的作用。

看點二：談資管業(yè)務(wù)

未來如何平衡中信證券資管和華夏基金的業(yè)務(wù)定位？

楊明輝表示，中信證券的資管業(yè)務(wù)圍繞著立足機構(gòu)做大銷售零售的發(fā)展戰(zhàn)略，近年來大力發(fā)展了社保、企業(yè)年金、職業(yè)年金等養(yǎng)老業(yè)務(wù)；在銀行主動管理業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型方面競爭力很強；在大集合公募化改造方面持續(xù)推進，同時也積極布局和發(fā)展跨境產(chǎn)品。

“資管子公司我們正在申請，與原有的業(yè)務(wù)相比較，主要變化是申請公募基金管理資格，申請資格之后對于大集合產(chǎn)品的改造、持續(xù)開發(fā)都非常有利，同時也有利于設(shè)立第三支柱產(chǎn)品，完善養(yǎng)老金產(chǎn)品的譜系�！睏蠲鬏x表示。

談及雙方各自的定位時，楊明輝認為，中信證券資管子公司和華夏基金發(fā)展態(tài)勢各有側(cè)重。前者在機構(gòu)客戶、機構(gòu)業(yè)務(wù)方面優(yōu)勢較大；后者服務(wù)的主要是個人客戶，在零售業(yè)務(wù)方面非常有競爭優(yōu)勢。

看點三：談配股進展及影響

配股進展及市場波動、監(jiān)管趨嚴是否對業(yè)務(wù)資金需求產(chǎn)生影響？

史本良表示，客觀來講，募集資金從投入到產(chǎn)生效益本身有個過程。配股暫時對杠桿水平有向上拉動作用，但長遠看，配股是公司長遠戰(zhàn)略的需要，公司對資本金補充的需要，同時通過配股可以進一步減輕公司相關(guān)指標壓力，增強公司資本實力，提高抵御風險的能力。

就配股募集資金大力發(fā)展資本中介業(yè)務(wù)而言，他表示，資本中介業(yè)務(wù)中的不少還屬于市場創(chuàng)新業(yè)務(wù)，有很好的發(fā)展前景；而從這幾年的財務(wù)表現(xiàn)來看，這些業(yè)務(wù)發(fā)展對公司的ROE水平有很大提升。

“長遠來看，募集資金補充完以后，公司的相關(guān)的業(yè)務(wù)規(guī)模、收益水平都會得到非常明顯的提高�！笔繁玖急硎�。

史本良認為，近期由于各種原因，境內(nèi)外資本市場出現(xiàn)了一定波動，但是這個波動是暫時的，國內(nèi)資本市場長期向好的態(tài)勢是不變的；另一方面，市場波動也會增加投資者尤其是機構(gòu)投資者對一些避險或配置的需求，這對公司來講是非常好的發(fā)展機會。

“監(jiān)管政策的主要目的還是為了規(guī)范和引導(dǎo)市場行為，推動市場健康發(fā)展、推動行業(yè)良性創(chuàng)新，某種程度上更有利于頭部公司競爭優(yōu)勢的鞏固和提高。”史本良表示。

看點四：談海外業(yè)務(wù)發(fā)展

在疫情持續(xù)的大背景下，中信證券下一步海外發(fā)展策略有何重點？

張佑君表示，國際化業(yè)務(wù)一直是中信證券業(yè)務(wù)收入構(gòu)成的重要組成部分。從近兩年的運行情況來看，中信證券境外業(yè)務(wù)成績不錯。2021年收入達到61億元，雖然該收入在中信證券整體收入占比中并不高，但從規(guī)模來講已經(jīng)成立以來的最高水平。

據(jù)其介紹，中信證券海外業(yè)務(wù)發(fā)展主要踐行三步走戰(zhàn)略，第一步，做好資本、人員、業(yè)務(wù)等多方準備，提高在中國香港的市場規(guī)模和份額；第二步在亞洲市場上擴大業(yè)務(wù)規(guī)模和影響；第三步在全球的其他地區(qū)有更多業(yè)務(wù)布局和投入。

張佑君表示，后續(xù)在境外業(yè)務(wù)的發(fā)展要著重關(guān)注四個方面，一是要在資本投入上不斷擴大規(guī)模；二是提高境外各個業(yè)務(wù)線的盈利能力；三是在客戶市場上形成自己的特色；四是在境外業(yè)務(wù)的發(fā)展中，培養(yǎng)更多具有國際視野、全球業(yè)務(wù)能力的優(yōu)秀人才。

看點五：談全面注冊制

如何看待全面注冊制？證券公司如何助力實體經(jīng)濟發(fā)展？

“個人認為，股票注冊制已經(jīng)成熟了，完全可以在中國資本市場來推行�！睆堄泳�表示，從科創(chuàng)板注冊制的發(fā)展來看，我們已經(jīng)有了非常好的經(jīng)驗。而注冊制的全面推開有利于證券機構(gòu)展現(xiàn)自己在資本市場的能力。

“過去在上市審批環(huán)境下，證券公司更多是企業(yè)上市過程中的一個通道，這對我們真正發(fā)揮市場定價能力、研究能力及綜合金融服務(wù)能力、對客戶的銷售能力是有影響的。注冊制后這些問題都會迎刃而解�！睆堄泳�表示，對有準備的證券機構(gòu)來講，全面注冊制是一個有利的機會，也更能加強整個市場對于服務(wù)實體經(jīng)濟、服務(wù)上市公司業(yè)務(wù)的能力擴展。

他強調(diào)，境內(nèi)方面，中信證券要在全產(chǎn)業(yè)鏈上做更多工作，為企業(yè)真正走出去、參與國際市場競爭提供服務(wù)。“這種服務(wù)不僅僅是為企業(yè)在資本市場上進行融資，更多還包括風險管控能力、市場開拓能力以及產(chǎn)品定價能力等�！�

新京報貝殼財經(jīng)記者 胡萌 編輯 席莉莉 校對 柳寶慶