“隨著我們從早期的提法到數(shù)字化的提法，這種改造的范圍、深度、廣度越來(lái)越突出，乃至于追求一個(gè)全面的重構(gòu)�！�10月24日，中國(guó)社會(huì)科學(xué)院國(guó)家金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室副主任楊濤在由《財(cái)經(jīng)》(博客,微博)雜志、《財(cái)經(jīng)智庫(kù)》主辦的“2021全球財(cái)富管理論壇”上如此表示。本屆論壇聚焦“打造開(kāi)放創(chuàng)新的財(cái)富管理新高地”。

中國(guó)社會(huì)科學(xué)院國(guó)家金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室副主任楊濤

全球?qū)τ诮鹑跇I(yè)擁抱數(shù)字化的進(jìn)程都在不斷的加快，其中既有來(lái)自于美國(guó)依托于市場(chǎng)自發(fā)的數(shù)字化改造過(guò)程，也有類似于歐洲監(jiān)管部門重點(diǎn)在推的。而我們國(guó)家的金融行業(yè)也逐漸體現(xiàn)出它的一些特色。進(jìn)一步聚焦到銀行業(yè)，既有整個(gè)金融業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型面臨的一些共性問(wèn)題，也有一些具有特殊性的問(wèn)題，楊濤提出，特殊性的問(wèn)題可以從銀行數(shù)字化轉(zhuǎn)型當(dāng)中幾個(gè)典型的路徑剖析一下。首先是非常突出的技術(shù)應(yīng)用導(dǎo)向，其次是客戶需求驅(qū)動(dòng)的路徑，最后就是金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管與政策的把握。

楊濤認(rèn)為整個(gè)不同金融子行業(yè)之間，銀行業(yè)的步伐肯定快一點(diǎn)，其無(wú)論從底層研究方面、人才方面、軟硬基礎(chǔ)設(shè)施配套方面體現(xiàn)出了自己的優(yōu)勢(shì)，但并不代表在證券業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)方面不會(huì)出現(xiàn)國(guó)際上那樣一流的數(shù)字化開(kāi)放證券。

以下為發(fā)言實(shí)錄：

楊濤：作為一個(gè)研究者，我這些年一直在觀察新技術(shù)在浸種領(lǐng)域的應(yīng)用，無(wú)論是基于宏觀研究貨幣，還是基于微觀研究市場(chǎng)，從理論到實(shí)踐我們都深刻感受到了這個(gè)改變，無(wú)論過(guò)去討論金融信息化、電子化，還是再往后討論數(shù)字金融等一系列概念，歸根到底都是利用信息技術(shù)進(jìn)一步改變金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)流程、管理流程以及全面的重構(gòu)帶來(lái)效率、效益的全面提升。只是說(shuō)隨著我們從早期的提法到數(shù)字化的提法，這種改造的范圍、深度、廣度越來(lái)越突出，乃至于追求一個(gè)全面的重構(gòu)。

如果把這個(gè)圖景放在整個(gè)金融領(lǐng)域，確實(shí)看到一方面全球?qū)τ诮鹑跇I(yè)擁抱數(shù)字化的進(jìn)程都在不斷的加快，其中既有來(lái)自于美國(guó)依托于市場(chǎng)自發(fā)的數(shù)字化改造過(guò)程，也有類似于歐洲監(jiān)管部門重點(diǎn)在推的。其中我們國(guó)家持牌的金融行業(yè)來(lái)說(shuō)也逐漸體現(xiàn)出它的一些特色，因?yàn)樵缙谖覀兏�多像楊�?huì)長(zhǎng)提到的來(lái)自于市場(chǎng)化機(jī)構(gòu)進(jìn)行的類金融的探索，討論的數(shù)字金融主要是銀行業(yè)、資本市場(chǎng)相關(guān)行業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)以及其他持牌機(jī)構(gòu)如何更好的用數(shù)字化進(jìn)行改造。直觀來(lái)看這樣一個(gè)大潮已經(jīng)興起了，但是在很多領(lǐng)域還是處于起步階段，就銀行業(yè)來(lái)看，全行業(yè)金融科技的投入接近2500億元，全行業(yè)的金融科技的從業(yè)人員大約是14.88萬(wàn)人。當(dāng)然，這個(gè)口徑還需要進(jìn)一步斟酌。

但是，我們可以看到這樣一個(gè)熱潮，這樣一個(gè)熱情已經(jīng)興起來(lái)，再簡(jiǎn)單的看，比如說(shuō)在證券行業(yè)，早期討論證券業(yè)擁抱數(shù)字化和經(jīng)營(yíng)科技的時(shí)候，往往大家談的更多的是渠道的問(wèn)題，獲客的問(wèn)題，現(xiàn)在隨著證券業(yè)從過(guò)去所謂簡(jiǎn)單的依靠經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)到越來(lái)越強(qiáng)調(diào)投行業(yè)務(wù)的全面轉(zhuǎn)型與國(guó)際對(duì)標(biāo)，與之相應(yīng)數(shù)字的改造也帶來(lái)對(duì)于證券業(yè)從服務(wù)流程到業(yè)務(wù)類型全方面的挑戰(zhàn)。

再比如說(shuō)保險(xiǎn)業(yè)來(lái)說(shuō)也經(jīng)歷了幾個(gè)不同的發(fā)展過(guò)程，早期強(qiáng)調(diào)的保險(xiǎn)信息化，再往后保險(xiǎn)線上化，再往后強(qiáng)調(diào)的是保險(xiǎn)全域數(shù)字化改造，保險(xiǎn)最核心就是風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)，與之相應(yīng)的一系列的理論變革和實(shí)踐變革結(jié)合在一起，對(duì)于保險(xiǎn)業(yè)的沖擊也是非常突出的。

從大的途徑來(lái)看，這樣一個(gè)藍(lán)圖已經(jīng)展開(kāi)了，如果進(jìn)一步聚焦到銀行業(yè)，其實(shí)既有整個(gè)金融業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型面臨的一些共性問(wèn)題，也有一些具有特殊性的問(wèn)題，這個(gè)特殊性的問(wèn)題可以從銀行數(shù)字化轉(zhuǎn)型當(dāng)中幾個(gè)典型的路徑稍微剖析一下。

第一個(gè)路徑就是非常突出的技術(shù)應(yīng)用多相，當(dāng)然，我姑且不評(píng)價(jià)這些不同的導(dǎo)向的優(yōu)劣。比如說(shuō)大量的機(jī)構(gòu)首先是著眼于技術(shù)優(yōu)先的導(dǎo)向，各種各樣的新技術(shù)已經(jīng)對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)帶來(lái)沖擊和影響，需求端影響了金融產(chǎn)品的業(yè)務(wù)，從供給斷也直接影響了金融的哀訴，金融的功能。著眼于新技術(shù)的應(yīng)用，構(gòu)成了金融機(jī)構(gòu)數(shù)字化轉(zhuǎn)型的重要工具。與之而來(lái)的問(wèn)題依托于技術(shù)的應(yīng)用能否真正解決現(xiàn)有的矛盾和痛點(diǎn)，是不是為用技術(shù)而用技術(shù)，我們?cè)谘芯繀^(qū)塊鏈的過(guò)程當(dāng)中就可以看到這種現(xiàn)象，當(dāng)你看很多項(xiàng)目穿透之后甄別的時(shí)候，始終沒(méi)有繞開(kāi)面對(duì)核心企業(yè)的產(chǎn)業(yè)，這種情況下，技術(shù)帶來(lái)的巨大的改良作用是有限的，這是技術(shù)驅(qū)動(dòng)的路徑。

第二條路徑就是客戶需求驅(qū)動(dòng)的路徑，早期的一些改革創(chuàng)新往往基于消費(fèi)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代C端巨大的變化，現(xiàn)在大家進(jìn)一步追求推動(dòng)產(chǎn)業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型與數(shù)字化改造過(guò)程的一些變化，倒逼過(guò)來(lái)我們的數(shù)字化轉(zhuǎn)型不是為數(shù)字化而數(shù)字化，而是要解決什么樣的矛盾。我們也看到部分金融機(jī)構(gòu)更多的解決依托于需求端的拉動(dòng)力。有一些金融機(jī)構(gòu)把線下的網(wǎng)點(diǎn)做的非常絢爛的時(shí)候，考慮的可能不僅僅基于需求端，更多的基于形象端，畢竟當(dāng)多數(shù)人都不到網(wǎng)點(diǎn)的時(shí)候，搞的在眼花撩亂也來(lái)不來(lái)實(shí)際的效果。

第三個(gè)離不開(kāi)監(jiān)管與政策，金融機(jī)構(gòu)離不開(kāi)監(jiān)管與政策的把握，有時(shí)候更好的順應(yīng)政策的方向，歸根到底都離不開(kāi)技術(shù)驅(qū)動(dòng)，還是需求驅(qū)動(dòng)，還是監(jiān)管政策驅(qū)動(dòng)這三條不同的路徑。

現(xiàn)實(shí)當(dāng)中如果過(guò)于著眼于一條路徑就有可能出現(xiàn)一些扭曲的現(xiàn)象，最好的在戰(zhàn)略與管理方面有效的權(quán)衡，有效的把握。當(dāng)然，不同的銀行面臨的資源稟賦不一樣，銀行的變革最重要的就是人的問(wèn)題。侯總也是我們中國(guó)社科院的優(yōu)秀畢業(yè)生，恒豐銀行能夠把侯總這樣的人才引進(jìn)過(guò)去，也表達(dá)了在戰(zhàn)略布局，人才布局方面頗有值得我們借鑒的地方。

主持人（宋斌）：我也很欣賞恒豐銀行侯董事長(zhǎng)講的主動(dòng)擁抱科技進(jìn)步，在構(gòu)建數(shù)字化的領(lǐng)導(dǎo)力方面超前的思想和布局。我認(rèn)為是絲絲入扣，可以得到高的成果，我追問(wèn)您一個(gè)問(wèn)題，您對(duì)于金融研究那么多，您覺(jué)得銀行、證券、保險(xiǎn)以及其他類型的金融機(jī)構(gòu)，目前您觀察哪一家的數(shù)字化進(jìn)程更加的快一點(diǎn)？

楊濤：這個(gè)是毋庸置疑的，整個(gè)不同金融子行業(yè)之間，銀行業(yè)的步伐肯定快一點(diǎn)，銀行業(yè)在我們國(guó)家整個(gè)進(jìn)行業(yè)布局當(dāng)中綜合實(shí)力最強(qiáng)，業(yè)務(wù)更豐富。資源更多一些，人才的布局更多一些，剛才說(shuō)的里面最大的幾個(gè)制約，其實(shí)都是底層的東西，我認(rèn)為一個(gè)就是與戰(zhàn)略相關(guān)的研究，一個(gè)就是人才，再有一個(gè)就是與之匹配的軟硬資源布局，這幾個(gè)一比較顯然銀行業(yè)無(wú)論從底層研究方面，人才方面，軟硬基礎(chǔ)設(shè)施配套方面體現(xiàn)出了自己的優(yōu)勢(shì)，他是有差異的，大銀行、小銀行不一樣，不同類型的銀行不一樣。銀行業(yè)整體比較優(yōu)勢(shì)，并不代表在證券業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)方面不會(huì)出現(xiàn)國(guó)際上那樣一流的數(shù)字化的開(kāi)放證券。