在過(guò)去的幾年里，西南邊陲的太平洋(601099)證券顯得并不太平。

　　在2022年最后一個(gè)工作日里，太平洋證券收到云南證監(jiān)局的行政監(jiān)管措施事先告知書(shū)。

　　根據(jù)相關(guān)公告顯示，太平洋證券于2017年3月設(shè)立并管理的‘太平洋證券寧?kù)o126號(hào)定向資產(chǎn)管理計(jì)劃’在期限匹配、估值方法上均不符合《關(guān)于規(guī)范金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的指導(dǎo)意見(jiàn)》有關(guān)規(guī)定，按照規(guī)定不得新增規(guī)模，但太平洋證券仍違規(guī)新增該產(chǎn)品規(guī)模。

　　依據(jù)相關(guān)事實(shí)，云南省證監(jiān)局按照《證券公司監(jiān)督管理?xiàng)l例》第七十條的規(guī)定，對(duì)你太平洋證券采取暫停資產(chǎn)管理產(chǎn)品備案3個(gè)月的行政監(jiān)管措施，同時(shí)責(zé)令你公司自收到本決定書(shū)之日起10個(gè)工作日內(nèi)，根據(jù)你公司的有關(guān)制度規(guī)定，作出處分相關(guān)責(zé)任人員的決定，按照你公司內(nèi)部規(guī)定對(duì)相關(guān)人員進(jìn)行經(jīng)濟(jì)處分與問(wèn)責(zé)

　　大股東變更曲折，潛力業(yè)務(wù)被停，業(yè)績(jī)虧損

　　據(jù)了解，資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)是太平洋證券增長(zhǎng)最快的一項(xiàng)業(yè)務(wù)，也是最具有潛力的業(yè)務(wù)。2022年上半年，資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)手續(xù)費(fèi)凈收入達(dá)到6219.66萬(wàn)元，較上年同期增長(zhǎng)112.08%，占當(dāng)期營(yíng)業(yè)收入比重的8.41%。

　　此次按照相關(guān)規(guī)定，停止對(duì)資產(chǎn)管理產(chǎn)品備案3個(gè)月，對(duì)太平洋業(yè)務(wù)增長(zhǎng)帶來(lái)明顯的負(fù)面效應(yīng)。

　　同時(shí)，在過(guò)去一年里，太平洋證券業(yè)務(wù)狀況也并不理想。2022年第三季度，太平洋實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入10.01億元，較上年同期同比下降21.59%；歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)虧損0.64億元，上年同期為盈利3.4億元。

　　其實(shí)，從2018年以來(lái)，太平洋證券的盈利一直漂浮不定。在2018虧損了13.22億后，2020年再度虧損7.56億。面對(duì)虧損，太平洋證券在進(jìn)行多次資本操作后，但結(jié)果仍未走出業(yè)績(jī)下滑的泥潭。

　　太平洋證券業(yè)績(jī)下滑與股東不穩(wěn)定有著一定關(guān)聯(lián)。太平洋證券的第一大股東是北京嘉裕投資有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“嘉裕投資”）在2019年11月，華創(chuàng)證券曾向太平洋證券釋放收購(gòu)意向。

　　在華創(chuàng)證券與嘉裕投資簽署協(xié)議并支付保證金后，相關(guān)交易卻被迫終止。華創(chuàng)公告解釋稱(chēng)，自2020年新冠疫情暴發(fā)后，審計(jì)現(xiàn)場(chǎng)工作難度較大，且北京嘉裕投資未能有效協(xié)調(diào)、組織、配合，導(dǎo)致盡調(diào)工作未能充分開(kāi)展，審計(jì)程序不能有效執(zhí)行。另外，雙方對(duì)初步盡調(diào)發(fā)現(xiàn)事項(xiàng)未能達(dá)成一致意見(jiàn)，且交易期間，標(biāo)的公司發(fā)生合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)事件，受到監(jiān)管機(jī)構(gòu)采取行政監(jiān)管措施。

　　由于，嘉裕投資未歸還華創(chuàng)證券相關(guān)保證金，嘉裕投資的太平洋證券股權(quán)交易隨即陷入了糾紛。最終在2022年5月27日，華創(chuàng)證券在北京產(chǎn)權(quán)交易所司法拍賣(mài)平臺(tái)以17.26億元競(jìng)得太平洋證券7.44億股權(quán)，相關(guān)糾紛也算告一段落。

　　股東動(dòng)蕩期，違規(guī)不斷

　　正是在這個(gè)股東動(dòng)蕩期間，太平洋證券先后陷入了假理財(cái)案，員工仲裁，監(jiān)管處罰等各項(xiàng)糾紛。

　　2019年12月20日，據(jù)赤峰市公安局新城區(qū)分局發(fā)布的《關(guān)于宋長(zhǎng)達(dá)涉嫌非法吸收公眾存款案有關(guān)情況的通知》中顯示:2019年11月27日，太平洋證券股份有限公司內(nèi)蒙古分公司原負(fù)責(zé)人宋長(zhǎng)達(dá)到赤峰市公安局新城區(qū)分局投案自首。隨后，新城區(qū)公安分局對(duì)宋長(zhǎng)達(dá)涉嫌非法吸收公眾存款案立案?jìng)刹�，并�?duì)宋長(zhǎng)達(dá)刑事拘留。

　　根據(jù)公開(kāi)資料顯示，2020年內(nèi)，太平洋證券收到來(lái)自?xún)?nèi)蒙古證監(jiān)局、云南證監(jiān)局、中國(guó)人民銀行沈陽(yáng)分行、廣東證監(jiān)局的監(jiān)管措施和行政處罰。處罰原因是存在未按規(guī)定履行客戶(hù)身份識(shí)別義務(wù)、員工私自銷(xiāo)售非太平洋證券自主發(fā)行或代銷(xiāo)的金融產(chǎn)品、公司內(nèi)部經(jīng)營(yíng)管理混亂等內(nèi)控問(wèn)題。

　　2021年10月，四川證監(jiān)局曾披露了對(duì)太平洋證券采取出具警示函措施的決定。警示函內(nèi)容顯示，在天翔環(huán)境(300362)恢復(fù)上市保薦書(shū)，太平洋證券提供的工作底稿中，收錄的與天翔環(huán)境部分債權(quán)人訪談底稿未記錄時(shí)間，部分未見(jiàn)對(duì)方簽字確認(rèn)，收錄報(bào)送了要素不全的工作底稿。太平洋證券保薦核查未發(fā)現(xiàn)上市公司相關(guān)問(wèn)題，發(fā)表的意見(jiàn)與事實(shí)不符。

　　除了業(yè)務(wù)上不太平外，太平洋證券還涉及多起的勞動(dòng)仲裁與訴訟，根據(jù)天眼查的數(shù)據(jù)顯示，2020年以來(lái)，太平洋證券涉及的勞動(dòng)爭(zhēng)議的案件達(dá)到11起。

　　最近一起是一位在太平洋證券工作6年老員與太平洋證券的勞動(dòng)糾紛，根據(jù)裁判文書(shū)網(wǎng)的顯示，太平洋麓岳營(yíng)業(yè)部原總經(jīng)理曾先生因不同意撤銷(xiāo)分支機(jī)構(gòu)，被太平洋證券以曠工為由給辭退。最終經(jīng)法院判決，太平洋證券股份有限公司支付曾宏志工資差額110,112.07元,解除勞動(dòng)合同的賠償金150,000元,未休年休假工資報(bào)酬15,006.9元,合計(jì)支付金額近30萬(wàn)元。

　　假理財(cái)案，員工仲裁，監(jiān)管處罰在一系列的負(fù)面效應(yīng)下，太平洋證券表現(xiàn)出明顯“不太平”現(xiàn)象。同時(shí)，在華創(chuàng)證券拍賣(mài)下太平洋證券股權(quán)后，又面臨著一參一控監(jiān)管問(wèn)題。在這一系列問(wèn)題下，太平洋證券未來(lái)或令人擔(dān)憂。